任务一 了解互联网金融的概念

一、透过大数据看互联网金融

本任务将通过行动学习，带大家逐步了解互联网金融的前世今生与内涵外延。互联网金融在我国已“飞入寻常百姓家”，成为一个热门词汇。虽然各种互联网金融创新产品层出不穷，但互联网金融的历史其实还很短。我们利用百度大数据技术，以“互联网金融”和传统金融业的代表“银行”为关键词，绘制出二者的大数据搜索指数曲线，从中可以直观地看出它们的网民关注度与发展趋势，如图1-2所示。

从图1-2可知，在2013年以前，“互联网金融”的搜索量几乎可以忽略不计。直到2013年6月，随着余额宝的横空出世，互联网金融才逐渐进入人们的视野，其“搜索指数”不断攀升。余额宝的口碑营销第一次战胜了传统银行历时数十载的经营，成为互联网金融的一个“风口”。此后，我国互联网金融的发展经历了从野蛮生长到逐步纳入监管框架的历程，其对经济和金融的颠覆性影响逐渐显现。在经济运行“新常态”下，互联网金融正呈现出新的规则与业态，同时也呼唤与之相适应的新的有效监管范式。

观察图1-2可以发现，在2015年7月，“互联网金融”的搜索指数终于出现了一个峰值，并成功超越了“银行”的搜索指数，这个网络搜索行为大数据背后的动因是什么呢？原来，2015年7月18日，中国人民银行（书中也简称“央行”）等10个部委正式发布了《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》（以下简称《指导意见》），被喻为互联网金融行业“基本法”的我国首部指导互联网金融健康发展与创新监管的纲领性文件终于出台。《指导意见》按照“鼓励创新、防范风险、趋利避害、健康发展”的总体要求，提出了一系列鼓励创新、支持互联网金融稳步发展的政策措施，积极鼓励互联网金融平台、产品和服务创新，鼓励从业机构相互合作，拓宽从业机构融资渠道，坚持简政放权和落实、完善财税政策，推动信用基础设施建设和配套服务体系建设。该意见的出台使互联网金融迅速成为全社会关注的焦点。此后，“互联网金融”和“银行”的搜索指数均有波动，两者交替领先，至少从网络搜索大数据的角度来看，传统银行业的压倒性优势不复存在，互联网金融给商业银行带来了巨大的压力和挑战。

［做中学1-1］

绘制P2P大数据搜索指数曲线

通过以上内容的讲解，我们可以发现大数据能帮助我们更好地发现事物的变化趋势。下面，请大家学习运用百度大数据工具来绘制P2P的搜索指数曲线，并分析其发展变化趋势。准备好了吗？让我们根据相关步骤的引导，一起来“做中学”吧！

步骤1：了解P2P的概念，提出想要探索的问题。

P2P即个体网络借贷，是指个体和个体之间通过互联网平台实现直接借贷的新型债权投、融资形式。P2P网络借贷行业发端于英国，经历了从国外到国内、从野蛮生长到逐步纳入监管框架的发展历程，如图1-3所示。

由图1-3可知，2007年中国出现了第一家P2P网贷平台，2013年“互联网金融”概念兴起，P2P网络借贷也全面爆发，成为互联网金融行业的代表。2016年8月24日银监会、工业和信息化部等部门发布《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》，确立了网贷行业监管体制及业务规则，随后2016至2017年相继发布了“备案登记”“资金存管”和“信息披露指引”，标志着网贷行业“1+3”制度框架基本搭建完成。那么，P2P的搜索指数变化趋势是否与行业发展相呼应？作为互联网金融中规模占比最高的业态，“P2P”与“互联网金融”的大数据搜索量和搜索曲线有何异同？大家还有其他想探索的问题吗？

步骤2：认识百度指数，登录搜索指数首页。

百度指数是以海量网民行为数据为基础的数据分享平台。在这里，我们可以研究关键词搜索趋势、洞察网民需求变化、监测媒体舆情趋势、定位数字消费者特征，还可以从行业的角度分析市场特点。

让我们一起探索数据之美。

步骤3：输入关键词，生成指数。

首先，在打开的百度指数首页输入关键词“P2P”，并单击右侧“开始探索”按钮，在生成的结果页面中，单击“添加对比”，然后在输入框中输入“互联网金融”并按回车键。二者的指数和曲线便显示在了网页中。

步骤4：分析指数曲线，回答问题。

请在结果页面的“趋势研究”选项卡下，仔细观察指数趋势图，试回答以下问题，并与老师和同学交流讨论你的答案。

P2P搜索指数变化趋势是否与行业发展相呼应？P2P与“互联网金融”的大数据搜索量和搜索曲线有何异同？

技能拓展

百度大数据分析工具的使用技巧

（1）关键词比较检索。如有多个关键词，用逗号将不同的关键词隔开，可以实现关键词数据的比较查询，并且曲线图上会用不同颜色的曲线加以区分。例如，您可以检索“互联网金融，股权众筹，银行”。目前，百度指数最多支持5个关键词的比较检索。

（2）关键词数据累加检索。如有多个关键词，利用加号将不同的关键词相连接，可以实现不同关键词数据相加。相加后的汇总数据作为一个组合关键词展现出来。例如，您可以检索“网贷+网络借贷+P2P”。利用这个功能，您可以将若干同义词的数据相加。目前，百度指数最多支持3个关键词的累加检索。

（3）组合检索。您还可以将“比较检索”和“累加检索”进行组合使用。例如，您可以检索“计算机+网络，互联网+网络”。

（4）特定地区和时间段检索。选定一个关键词，您可以查看该关键词在特定地区、特定时间内的搜索指数。例如，您可以选择“股票　北京　最近30天”。

（5）地区比较检索。选择“按地域”按钮，单击“+”号添加多个地区。目前，百度指数最多支持5个地区对比检索。例如，您可以选择“网上银行　北京，上海，广东”。利用这个功能，您可以同时查看搜索对象在不同地区的数据曲线分布，并进行对比分析。

二、理解“互联网+金融”

对于究竟什么是互联网金融，目前还没有一个权威公认的定义。国内最早的互联网金融概念由狄卫平和梁洪泽提出，即依托国际互联网实现，以适应电子商务发展需要的金融活动。但随着互联网金融的不断创新，其业务早已超越了电子商务的范畴。我们认为，互联网金融不是互联网和金融业的简单结合，而是在实现安全、移动等网络技术的水平上，被用户熟悉并接受后，自然而然为适应新的需求而产生的新模式及新业务，是传统金融行业与互联网精神相结合的新兴领域。

作为“互联网+”国家战略的重要组成部分，互联网金融已被正式写入我国的“十三五”规划。从“互联网+”和“金融本质”两个角度来看互联网金融，将有助于我们更好地理解互联网金融的概念。

“互联网+”就是“互联网+各个传统行业”，自然也包括“互联网+”现代经济的核心——金融业。但这并不是简单地将两者相加，而是代表一种新的社会形态，即充分发挥互联网在社会资源配置中的优化和集成作用，将互联网的创新成果深度融合于经济、金融各领域之中，提升全社会的创新能力和生产力，形成更广泛的以互联网为基础设施和实现工具的经济发展新形态。

1．“互联网+”的特征

典型的“互联网+”思维有生态思维、平台思维、免费思维、跨界思维等。正是这些内涵丰富的互联网思维，构成了包括互联网金融在内的种类繁多的互联网商业模式。“互联网+”有6大主要特征。

（1）跨界融合。“互联网+”就是开放、跨界、颠覆、深度融合。跨界就是打破传统行业的界限，融合不同行业的优势，并进行创新的重组和协同；跨界融合了，不同行业的优势才会实现，资源配置和利用的效率才会提高。

（2）创新驱动。“互联网+”以创新驱动互联网与传统产业加速融合，创新主体由单个传统企业向跨领域的网络科技企业转变，创新方式由互联网技术与智能化融合传统行业，创新组织形态以生产小型化、智能化、专业化为特征。

（3）重塑结构。“互联网+”打破了信息封闭、地域限制、行业界限，并正在重塑现有的社会结构、经济结构、地缘结构、文化结构。“互联网+”的发展，正在使权力、议事规则、话语权不断发生变化。

（4）尊重人性。“互联网+”之所以受到普遍重视和广泛应用，最根本的原因在于其对人性的最大限度的尊重、对人的体验的敬畏、对人的创造性发挥的重视。人性的光辉是推动科技进步、经济增长、社会进步、文化繁荣的重要因素。

（5）开放生态。“互联网+”时代提倡的是自由、开放的精神，开放生态是一个非常重要的特征。开放生态，就是要激活制约创新的体制和机制，把单独创新连接起来，以此来驱动研发，让创业者有机会实现价值。

（6）连接一切。随着“互联网+”的兴起，越来越多的实体、个人、设备都随时随地连接在了一起。“互联网+”连接一切的能力极大地改变了社会和经济形态（见图1-4），通过人与服务、人与设备、人与内容源等的连接，实现互联互动，虚拟与现实世界的边界已经模糊。这种连接一切的情形，产生了新力量和再生能力。

2．互联网金融的本质

在“互联网+”思维的引导下，互联网金融不断创造出新的网络金融产品，并渗透到了包括存款、贷款、支付、股权、征信等在内的几乎全部传统金融业务领域。然而，互联网金融的本质仍然是金融，无论互联网金融如何创新发展，其资金融通、资源配置和风险管理的本质属性不会改变。

（1）筹集融通资金仍然是互联网金融的主要功能。金融的本质是实现资金供给者和资金需求者的融通，促进储蓄向投资转化。而正是资金供求双方对更高效资金融通的追求，成为互联网金融诞生和发展的内在动力。作为互联网金融“双雄”的网络借贷和股权众筹的发展，满足了大量小微企业的融资需求和普通投资者的投资需求，提高了“储蓄——投资”转化率，如图1-5所示。

（2）提高资源跨时空配置效率是发展互联网金融的主要目的。从微观角度来看，金融的目的就是实现资源的跨时空优化配置，而互联网金融充分利用了互联网去中心化、信息对称、普惠可获得、无空间限制等特征，并通过大数据、移动支付、云计算、搜索引擎等新技术和新工具，大幅降低了金融交易成本和运营成本，提高了资源配置的效率。

（3）互联网金融的规范发展也需要有效监管。互联网金融本质上仍属于金融，同样存在信用风险、市场风险和道德风险，没有改变金融风险隐蔽性、传染性、广泛性和突发性的特点。互联网金融不能游离于金融监管框架之外，必须通过有效监管，我们才能守住不发生系统性金融风险的底线。加强互联网金融监管，是促进互联网金融健康发展的内在要求。同时，互联网金融是新生事物和新兴业态，要制定适度宽松的监管政策，为互联网金融创新留出一定的空间。

三、互联网金融的定义与内涵

互联网金融概念的雏形最早出现在20世纪90年代。1995年10月，世界上第一家互联网银行——美国亚特兰大安全第一网络银行（Security First Network Bank，SFNB）正式开业。SFNB被视为互联网金融发展史上的标志性事件。此后，互联网金融在欧洲及日本等一些国家和地区开始逐渐兴起。在国外，“互联网金融”一般被表述为：Online Banking、Digital Banking等。显然，这与目前国内广泛关注的互联网金融不尽相同。在我国现有的金融制度条件下，准确地给互联网金融下定义还是一件较困难的事情。马云曾称，互联网金融是互联网企业从事金融业务的行为，传统金融机构利用互联网开展的金融业务应称为金融互联网。随着互联网金融与传统金融的不断融合，广义的互联网金融应当包括上述两个方面的内容。

纵览国内外关于互联网金融概念的诸多描述和界定可以发现，互联网金融（Internet Finance）是指传统金融机构与互联网企业（统称为“从业机构”）依托互联网技术、信息通信技术等手段，借助于互联网和移动互联网等先进、便捷的工具及金融相关功能，依靠云计算、大数据、智能技术等金融科技（Fintech），在开放的互联网金融平台上实现资金融通、支付、投资、信息中介服务的一种新兴金融业态和服务系统。这里的“新兴金融业态”包括网上银行、网络借贷、第三方支付、股权众筹融资、互联网保险和互联网信托等，“服务系统”包括现有的金融服务体系、金融市场体系、金融产品体系、金融投资体系、金融监管体系等。互联网与金融深度融合是大势所趋，将对金融产品、业务、组织和服务等方面产生更加深刻的影响。虽然互联网金融在我国尚无统一的定义，但随着近些年的不断创新发展，其内涵变得更为丰富，实践中有以下3种观点在互联网金融业界形成了一定的共识。

（1）《指导意见》中关于互联网金融的官方定义。互联网金融是指传统金融机构与互联网企业利用互联网技术和信息通信技术实现资金融通、支付、投资和信息中介服务的新型金融业务模式。

（2）被称为“中国互联网金融之父”的谢平提出的定义。他认为互联网金融是一个谱系概念，涵盖因为受互联网技术和互联网精神的影响，从传统的银行、证券、保险、交易所等金融中介和市场，到瓦尔拉斯一般均衡对应的无金融中介或市场情形之间的所有金融交易和组织形式。互联网金融既不同于商业银行间接融资，也不同于资本市场直接融资，具有创新特征。

（3）在互联网金融业界还有一种主流观点认为，互联网金融是一种新型的金融服务模式，是信息时代移动网络数据处理技术与金融产业高度发展相结合的产物。它基于大数据和云计算平台而构建，随着金融科技的不断创新而发展。

事实上，如何对互联网金融的概念进行文字描述其实并不重要，关键是通过本任务的学习，要能够从中把握互联网金融的内涵，从而指导后面的学习与实践。我们可以将互联网金融的内涵概括为“金融为本、创新为魂、互联为器”。同学们可以通过以下随堂测试加深理解。

［随堂测试1-1］

理解互联网金融的内涵

请将本任务的学习成果与收获通过表1-1进行总结和整理，以加深对互联网金融概念的理解。