一、财务分析概述

1.财务分析的作用

财务分析是以会计核算和报表资料及其他相关资料为依据，采用一系列专门的分析技术和方法，对企业等经济组织过去和现在有关筹资活动、投资活动、经营活动、分配活动的盈利能力、营运能力、偿债能力和增长能力状况等进行分析与评价的经济管理活动。一个企业的财务管理离不开财务分析，财务分析是对企业一定期间的财务活动的总结，它为企业的投资者、债权人、经营者及其他关心企业的组织或个人了解企业过去、评价企业现状、预测企业未来做出正确决策提供准确的信息或依据。

财务分析的作用具体体现在以下三个方面。

（1）通过财务分析，可以评价企业一定时期的财务状况，揭示企业生产经营活动中存在的问题，总结财务管理工作的经验教训，为企业生产经营决策和财务决策提供重要的依据。

（2）财务分析还为债权人、投资者提供正确信息，帮助他们进行决策。企业投资者可通过财务分析，了解企业的获利能力和偿债能力，预测投资后的风险程度及收益水平，从而做出正确决策。

（3）财务分析为企业内部管理人员了解经营情况及方向、挖掘潜力、找出薄弱环节提供依据。为了提高经济效益、加强管理、提供可靠资料，企业的管理人员通过检查企业内部各职能部门和单位完成财务计划指标的情况，及时发现企业管理中存在的问题，进而采取对应措施，改善其经营管理模式，使企业经济效益提高。这也是本章所要讨论内容的主要目的。

2.财务分析的目的

财务分析的目的受财务分析主体和财务分析服务对象的制约。财务分析主体和财务服务对象不同，进行财务分析的目的也就不尽相同。由于财务分析的主体是多样化的，尽管这些主体对企业进行财务分析所依据的资料是客观的，但不同的人所关心的问题的侧重点也不同，因此，他们进行财务分析的目的也不同。

对于本章所要讨论的财务分析主体——企业经营管理者，他们必须全面了解企业的生产经营状况和财务状况，重点是“全面”两个字，只有全面，管理人员才能更好地评估机构组织完成任务的能力。他们想要了解机构组织的财务状况和财务结果，以便做出决策，来保持令人满意的财务状况，或是去改善不令人满意的财务状况。他们需要通过财务分析结果及时发现企业的经营及管理中存在的问题，从而进行科学的决策，让企业更健康地发展。所以，总的来说，财务分析的目的体现在以下几个方面。

（1）评价企业的偿债能力。

通过对企业的财务报告等会计资料进行分析，可以了解企业资产负债水平以及偿还债务的能力，从而评价企业的财务状况和经营风险，为企业经营管理者、投资者和债权人提供财务信息。一个企业的资产必定会有一部分来自负债，债权人关心自己的权益是否能够得到保障，而企业经营管理者重点关注的是本企业的资产构成结构是否合理。

（2）评价企业的营运能力。

企业的生产经营过程就是利用资产取得收益的过程。通过财务分析可以了解到企业资产的保值和增值情况，分析企业资产的利用效率、管理水平、资金周转状况、现金流量情况等，为评价企业的经营管理水平提供依据。作为企业管理层，了解企业的经营管理水平是十分重要的，通过分析管理水平、资金的周转状况等方面存在的问题，才能有针对性地采取改善措施，提高企业的营运能力。

（3）评价企业的获利能力。

一个企业的主要经营目的就是获取利润，只有争取较高的利润，这样才能在竞争中立于不败之地。企业的获利能力强，还有助于提高企业的偿债能力和营运能力，从而提高企业的信誉。当然，对企业获利能力的分析不能光看利润的绝对数，需要有参照依据，需要充分分析相对指标，可以通过财务分析帮助实现。

（4）评价企业的发展趋势。

无论是企业的经营管理者，还是投资者、债权人，都十分关心企业的发展趋势，因为这关系到他们的切身利益。进行财务分析，可以分析企业的发展趋势，预测企业的发展前景，从而为企业经营管理者和投资者进行经营决策和投资决策提供重要的依据，避免决策失误导致重大的经济损失。

3.领导者要“不耻下问，自力更生”

作为企业的经营管理者，要想全面了解本企业真实的财务状况，光是查看会计人员呈报的财务资料是远远不够的，也是不完全可信的，因为可能有些内部会计人员为了谋一己之私，通过专业的会计手法，更改财务资料中有关数据来蒙蔽企业经营管理层，从而使其做出错误的决策。相当多的企业经营管理者由于对财务会计知识的缺乏，对会计呈报上来的财务报表看不懂，还不好意思问，生怕问错了让手下笑话，经常糊里糊涂就签了字，这其实是很危险的。

比如，经营管理者常常会有这样的体会，企业的钱明明就在减少，会计送上来等待自己签字的财务报表上却显示企业盈利颇丰，据此盈利计算出来的所得税又意味着大量的现金将流出企业。问会计，他这个“摊销”那个“结转”的，一大堆好像很专业、很高深的名词从他嘴里顺顺畅畅地脱口而出，听不了两句就给你绕糊涂了。而且，他解释得越是振振有词，你心里的疑惑一定就越多，“他解释得如此顺畅，绕来绕去我又听不懂，他是不是早有准备？他到底是不是在蒙我不懂，有没有做什么手脚呢？”所以说，学会财务分析，不仅可以帮助领导者了解本企业各方面的真实财务状况，及时做出正确的经营管理决策，还能有助于领导者辨别财务资料数据是否存在异常，及时纠正，避免不必要的麻烦。

知识链接

《中华人民共和国会计法》第四十三条规定，伪造、变造会计凭证、会计账簿，编造虚假财务会计报告，构成犯罪的，依法追究刑事责任。有前款行为，尚不构成犯罪的，由县级以上人民政府财政部门予以通报，可以对单位处五千元以上十万元以下的罚款；对其直接负责的主管人员和其他直接责任人员，可以处三千元以上五万元以下的罚款；属于国家工作人员的，还应当由其所在单位或者有关单位依法给予撤职直至开除的行政处分；对其中的会计人员，并由县级以上人民政府财政部门吊销会计从业资格证书。

由此可见，如果企业财务报表有问题，责任最大的将不再是会计，而是主管人员。作为领导者的你，愿意为别人所犯的错而付出沉重的代价吗？所以作为经营管理者务必要多留个心眼，要“不耻下问”，以防下面会计做的假账让你来承担责任和损失。

因此，领导必须懂得如何进行财务分析，学会辨别异常数据，识破会计欺诈手段，才能够做出科学的决策。而财务资料主要是财务报表，领导进行财务分析主要也就是对财务报表进行分析。以下几种简单的方法可以帮助这些经营管理者，即使不懂会计，运用这些方法也可以帮助您通过会计报表来了解企业大概的情况，甚至还可以粗略地考察您的会计是否诚实可靠。当然，要真正地理解财务报表还是离不开对财务和会计知识的学习。